期货兵法
作者： 方志，沈良著
出 版 社： 中国经济出版社
出版时间： 2008-9-1
字数： 160000
版次： 1
页数： 205
开本： 16开
印次： 1
纸张： 胶版纸
I S B N ： 9787501786893
包装： 平装
分类： 图书 >> 个人理财 >> 期货
定价：￥28.00编辑推荐
颠覆传统，清晰、简洁、一剂风血！
——biggestchina
偶然在和讯向上瞧到的兵法，之后就一直追伴随它不定期的第一篇连载，从中可以思考的仍有很多，值得细细体味……
——金融88年
兵法之妙也！
——黄 Jian123
期待你的书上市，期货交易谈起来复杂，那是由于人性的复杂，说起来简单，是由于习惯自然。
——qhtz_jin
很好，很强大！
——forexstock007
战略的方经战术的胜利更重要！
——yyc24
读君十三篇，胜我期货十三年。
——flower99
《兵法》是我所读过的对策略的最详尽描述，它不止是一种概念，更是一种实实在在的东西。
——冥修内容简介
——破译期货密码，揭秘基金经理操盘手法，至简的投资理念，平稳的投资回报，网络数十万转载。
为何传统可以被彻底颠覆？
为何不预期，也可以赚钱？
为何理论上回报率一亿倍的交易方法在现实中无法运用？
投资管理有怎么样的神奇魔力？
基本分析和我们开了什么样的玩笑？
为何盈利的过程是追逐亏损？
为何传统的三大套利模式均为不成立的？
什么才是期货市场的本质功能？
巴菲特的理念有什么潜台词？
期货的第三只口袋为何能造成数百倍盈利的机会？
为何盈利和亏损永远是不对称的？
2003年至今，中国期货市场暴发性发展，期货成了大众追求高收益的火热投资途径。期货与其说是高风险高回报的投资，不如说是高专业高技巧的投资。但是在浩如烟海的投资书籍中，却差不多没有一本真正意义上的期货实战指导类书籍。《期货兵法》正是在如此的环境下应运而生。
这本书将实战理念和技巧融合到期货基金的事实运转当中。探讨了一个在任什么时候期、行情、品种、资金范围下能平稳盈利的机会性，即期货的“王道”。马文胜先生这样赞赏此书：“在中国期货投资史上有转折点意义”。《期货兵法》思想的三大前提
一、投资于交易，而非投资于品种
我们信息有限、资金有限、风险承受能力有限，我们做不了更没必要解决市场所谓的“主力”，我们无法清晰地研究交易品种，但是我们可以清晰地研究交易方式，并让交易自身造成出连续平稳且相对高额的回报。
二、只以市场为出发点，忽视本身原因
作为小我，我们没有能力影响市场，我们甚至要避免对市场造成任何影响。在市场面前我们要忘记自我的存在，以市场目前的发生为唯一事实，维持与市场的高度统一。
三、尽力击穿时间和资金的有限
我们想要在尽或许短的时期内赚取尽或许多的收益，就无法简单从事传统意义上的“价值投资”。我们只能运用期货自身的性质和规则，在有限的资金和时间中，谋求不败的模式，谋求“无限”的机会。
《期货兵法》的十三篇主体文章，事实上是对期货投资十三个核心环节的专业理念和交易技巧的归纳，也是作者在多年期货交易实战中的经验归纳。一般来说，大凡成功的投资者，或许都在默默的、或多或少地遵循着这十三篇的投资策略和交易思想。
《期货兵法》对普通投资人来看是一部可以在细读后操练一番的实战性兵法；对专业投资人来看，则是值得品味、借鉴和参考的投资哲学与交易技法。
方志、沈良编著
方志 期货私募基金经理
沈良 期货中国网总编作者简介
方志，期货私募基金经理
江苏扬州人，《期货策略》作者，新湖期货特聘市场分析师，新加坡新思维（Nextview）集团特聘讲师，央视财经频道、浙江经视、杭州电视台、浙江广播电台特邀嘉宾。毕业于厦门大学，曾任私募基金经理，具有多年期货实盘操作经验，在实证分析和规则研究的基础上，建立了多种实战交易体系。其著作被马文胜先生称为“中国期货投资史上的转折点”。
沈良， 期货中国网总编
金融投资作家、资深创意人。期货中国网创办人、顶尖文案网创立者。金融文化资深讲师，财经评论家，股票和期货口袋理论开创者。毕业于厦门大学新闻传播学院。著有《自由OR陷阱》、《谁能帮你赢利》、《期货兵法》、《涨跌沉浮》，《每个人都应当了解期货》主编。原创火热财经类文章百余篇，如《房地产掠夺》、《财富分配》、《美国的民主负担》、《中国必将赢得货币战争》、《中国缺的是金融战略家》等。图书目录
序言
自序
开篇
志曰：投资小可养家糊口，大可富国安邦，不可不察也
期货为何是场战争？
我们是“期货战争”里的什么角色？——我们是不起眼的将领
兵法自身讨论的是战略，战略远比战术重要
第一篇“预期之法”
志曰：假使你能预期将来，你应当去买彩票——不要预期，寻到对策
没有人可以精准预期市场
有人说自己能精准预期市场，可以相信吗？
即便预期对了又如何？
预期的毁灭性灾难
来期货市场是赚钱依旧来证明自己是正确的？
建立对策远比预期重要
第二篇“分兵之法”
志曰：我们的命运经不起孤注一掷——一一要解决投资管理
一定赚钱理论
期货投资管理的四种方式
期货投资管理和股票组合的神奇差别
投资管理的作用
第三篇“分析之法”
志曰：和我们口袋唯一有关的信息是价格的跳动——实盘操作，不要去看基本分析
市场供求关系决定价格行情吗？
你能知道多少精准的基本分析？
基本分析的无奈
隐性基本分析决定理论
第四篇“区分之法”
志曰：不同肤色的人，流的均为红色的血液——不要把品种看成是有差别的
各品种有差别吗？
各品种有相同点吗？
将品种区别对待的困惑
第五篇“校参之法”
志曰：假使你外盘看得准，你就去做外盘——假使你只做内盘，请不要看外盘
内外盘行情趋同的理论基础
事实上的外盘和内盘的行情
为何国内外的单价差异可以这样大呢？
新时代下国内和国外的行情
操作方面上的理解
第六篇“歼敌之法”
志曰：追涨杀跌，而不要高抛低吸——把握趋势是唯一的出路
史上”正确率”最高的客户
追涨杀跌的赢面更高吗？
趋势的根由——市场源活力理论
如何在价格举动中寻到趋势？
套利的深层次理解
几条趋势格言
第七篇“进退之法”
志曰：让自己超越止损止盈的范畴——只设定进出标准，不设定盈亏标准
传统止损的设置
传统止损设置的困惑
盈亏要有个比例
盈亏临界模型
怎样才可以让盈亏比扩大？
盈亏的四个阶段
第八篇“调遣之法”
志曰：你不能控制市场的行情，但你可以控制手中的资金——灵活运用资金
资金管理的重要性远大超过趋势和止损
为何期货资金可以灵活运用？
口袋理论
盈亏不对称理论
期货交易的仓位设置
交叉融资理论
拆分加减仓理论
资金三维升值模型
第九篇“行军之法”
志曰：做长线依旧短线，交给市场决定——把握交易节奏
期货的哪些特点在影响交易频率
定义长线和短线
点差费理论
长线&短线的优劣势比较
第十篇“持久之法”
志曰：宁可做借，不可错过——永远追随市场本质
交易没有早晚，只有有无
倡导“持久持仓”理念的理由
持仓须知
“市场自身出发”理念
价格的重心——均线
第十一篇“谋攻之法”
志曰：战术定下来之后，把战略形成体系——制订交易系统
交易系统须知
一个完整交易系统的编制过程
第十二篇“肃纪之法”
志曰：战争军令如山，期货指令必达——规则制胜：了解规则、制订规则、实施规则
期货规则制胜
做好期货应有的素质
直觉交易
第十三篇“止戈之法”
志曰：大道至简，大智若愚，大巧不工，有容乃大——放出自我，完善人格
兵法各篇章对三大前提的达到过程
期货的诸多冲突与统一
终结篇（跋）
全书体系
原创期货语录书摘插图
（开篇）
志曰：投资小可养家糊口，大可富国安邦，不可不察也。
期货是一场持久战争，市场即是战场。
如何举重若轻，长胜不败；如何运筹帷幄，决胜千里？
历经大小战役数万次，有所感慨，写在战争的第1001日。
期货为何是场战争？
1、战争是敌我双方的对抗；期货是多空双方的搏杀。
2、战争以士兵为筹码；期货以资金为筹码。
3、战争以保全自我生命为第一要义；期货以保证资金安全为首要前提。
4、战争事态复杂多变，期货行情飘忽不定。
5、战争一方或许一溃千里，就像期货上的大趋势行情；战争的双方也或许持久对峙，就像期货上的盘整震荡。
6、战争总是要死人的，有人胜有人败；期货总是要分输赢的，有盈也必有亏。
7、战争即便你胜利1000次，只要一次失利，就或许全军覆没，横死乌江；期货不管你盈利好少倍，只要一次不慎，也或许爆仓出局，全盘皆输。
我们是“期货战争”里的什么角色？
——我们是不起眼的将领。
1、我们不是士兵，我们有思维，有自己的战略，我们可以决定自己的生死。
2、我们不是元帅，或者说99.99%的人没有机会做元帅。我们不能决定战争的成长，我们的时间和生命均为有限的。 （假使时间和金钱均为无限的，我们可以保证一定胜利。 参考本书第二篇中“一定赚钱的方法”）
3、即使资源有限，但是只要我们方法正确，把握机会，也必然会发展壮大。
兵法自身讨论的是战略，战略远比战术重要。
1、战术每个人都不一样，也没办法一样；
2、战略务必要正确，战略正确，战术可以任意发挥；
3、战略要谋求必然性，战术则是谋求偶然性；
4、输掉一次战斗，不代表输掉整个战争。
第一篇“预期之法”
志曰：假使你能预期将来，你应当去买彩票——不要预期，寻到对策
期货行情是复杂的，也是多变的。没有人肯定地知道明日K线往哪走。
假使一定要知道K线往哪走，只能肯定的是：往右走。
期货市场能肯定的事情只有三件：一是时间轴是向右的；二是交易规则是制订好的；三是财富是会被分配的。就像战争一样，你不能肯定谁一定最终胜利，你只能知道，打仗是要死人的。
哪个品种会有行情你是预期不了的，不是吗？有了行情是涨是跌你是预期不了的，不是吗？涨了多少你是预期不了的，不是吗？涨是直接一步到位依旧反复震荡你是预期不了的，不是吗？
简单的涨跌预期并没有能给你导致任何收益，只会使你在期待和犹豫之间迷失自我。
初级的专家喜欢说涨跌，中级的专家喜欢说分析，高级的专家喜欢说理念，最强的专家却说规则。
总是以给市场可以预期、总是以为自己能预期、总是寻求自己想要的预期结果、总是寻求预期的方法和总是想用预期去赚钱，这是期货预期让人痛苦的五大根源。
没有人可以精准预期市场
也许很多人不赞同这句话，由于他们看过很多预期成功的例子。
我们打开搜索引擎查找，可以发现S专家早在2005年5月就精准地预计中国股市“历史性的大底”将要到来。当大盘指数到达2500点时他坚决看涨，当指数到达4000点时他依然坚决看涨，当大盘到达5000点以上，他丝毫没有更改精准的分析……
看上去很准是么？精准了整整两年，多难以易啊!可是你假使仔细看，你会发现，大盘从6000点跌到3000点的时机他依然是看涨的。可惜伴随时间的推延，行情一路下挫，他在媒体上显现的次数越来越少。
……方志经典语录
●投资小可养家糊口，大可富国安邦，不可不察也。
●战略是要谋求必然性的，战术是谋求偶然性的。输掉一场战斗，不代表输掉整个战争。
●假使你能预期将来，你就去买彩票。
●假使一定要知道K线往哪走，只能肯定，是往右走。
●期货市场能肯定的事情只有三个：一个是时间轴是向右的；一个是交易规则是制订好的；一个是财富是会被分配的。
●简单的涨跌预期并没有能给你导致任何收益，只会使你在期待和犹豫之间迷失自我。
●总是以给市场可以预期、总是以为自己能预期、总是寻求自己想要的预期结果、总是寻求预期的方法和总是想用预期去赚钱——这是期货预期让人痛苦的五大根源。
●兵贵随机应变，而非预知将来。
●100%精准地预期市场，就会摧毁市场，哪怕他只有1万元就足可以毁灭这个市场，力求准确地预期市场是期货的魔道。
●投资管理的必要性在于时间与金钱的稀缺性、风险和收益的未知性。
●假使时间和金钱均为无限的，我们可以保证一定胜利。
●我们在研究市场，市场亦在研究我们。
●市场让人迷惑的地方就在于你疑似是值得看懂她的。
●战场上杀死敌人或者杀死我们的，只有刀刃，或者子弹。
●基本分析的最大困难就是，基本分析太复杂了。
●你不或许知道所有的基本分析——谁也不或许。
●是由于原油价格上涨，所以布什干掉了萨达姆；依旧由于布什干掉了萨达姆，所以原油价格上涨？
●战场拼人数，拼智慧；期货拼资金，拼技巧。
●最重要的基本分析是资金面。
●在资金面的不确定改变当中，一切基本分析的影响或许全将被扭曲得面目全非。
●投资评论家最喜欢做的事情有两个：一个是用已知的基本分析做原因，去得出将来的行情结果；其他是用已知的以往的行情为结果，去找出未知基本分析的原因。
●千军一律，万人顿首；知其本质，无往不利。
●交易是对价值分配的提炼。
●行情一定会在某段时间、某个品种上成全某些人；但是市场举动是在持续发生改变的，不会在所有时间成全同一类人。
●只有在任什么时候间、任何品种上都适用的交易方法才是个长期盈利的方法；只有能应付任何敌人、任何方式进攻的将军才是长胜将军。
●假使你外盘看得准，你就去做外盘。
●中国期货和外盘期货的行情，短时间可以南辕北辙，长期也可以互不有关。
●把一切障眼法去掉，剩下价格的本质，你可以看得更清楚。
●战场上一个失误或许会令你全军覆没、命丧黄泉；期货市场不注意风险控制同样会让你一次输光。
●此消彼长，强者恒强——“趋势”自此而来。
●由于你的时间和金钱有限，你不或许长期从一个随机市场里获利。
●在一个不平稳的平衡下，一只蝴蝶煽动一下翅膀就或许致使一场台风；一手错单也或许是产生一轮超级大行情的起因。
●历史会重演，历史又是持续被创造的。
●牛顶和熊底均为很久以后才知道的。
●可以落井下石，不要螳臂当车。
●追在天花板，天花板上仍有天堂；空在地板，地板下面仍有地狱。
●不用刻意在意盈亏，依照市场规则运转，结果是唯一确定的。
●市场没有该让你损或者该让你盈的规则，只有该你进、该你出的规则。
●一个交易方法假使可行性是确定的、实施方面是确定的，那么一段时间后它的收益也是唯一确定的。
●市场以往没有发生过的事情，不代表以后不会发生。
●你不能控制市场的行情，但是你可以控制手中的资金。
●调遣得当，千骑铁甲，可胜百万雄兵。
●假使收益是偶然的，靠运气的，那么利润是迟早要吐回去的。
●期货不是一次性赌博，期货是场持久战，运气只能让你曾经拥有，规则才可让你天长地久。
●同一交易系统下，任什么时候点上的行情，持仓方向是唯一的。
●成本是以自己出发，不是以市场出发。
●任何一笔交易能否盈利是市场决定，不能由你刻意要求。
●以自己的状态出发的困难在于，人的状态常常是在改变的。
●是做长线依旧短线，交给市场决定。
●行军打仗，讲究随势而动，随机应变，静如处子，动如脱兔。
●宁可做错，不可错过。
●要长期存在在期货市场上，就务必有所承受。
●震荡和趋势均为事后证实的。
●震荡当中也会有趋势行情，趋势里面也有震荡。
●从你趋势交易系统的历史账单中归纳：接连亏损的期间基本是震荡行情；接连盈利的期间基本是趋势行情。
●基本所有人都觉得自己会盈利才下单，但是事实是多部分人是亏损的。
●以往没发生过的事情，不见得以后不会发生。
●战争军令如山，期货指令必达。
●交易没有早晚，只有有无。
●韩信点兵，多多益善；田忌赛马，赢在规则。
●交易规则早已了然于胸，见招拆招，恰恰是最强的实施力。
●大道至简，大智若愚，大巧不工，有容乃大。
●期货是投资吗？对有的人来看，需要将青春与金钱挥霍一空，付出最昂贵的代价；对有的人来看，却是最残酷的炼狱，妄图在生死轮回间得到涅盘……
●期货最终带给人最大的收益不是金钱，而是智慧的悟彻、人性的归真。
●战争的最高境界，是为不战；交易的终极目标，是为自由。
●止于至善。仁者无敌。
●某种意义上，亏钱是一种责任。
●生活，不是只有交易。
●战争的最高境界是不战而屈人之兵，期货的最终成功，一定是最简单、最平静、最和谐、最包容的。马文胜序
《期货兵法》这本书具有适当的转折点意义。它是我国期货行业一批迈向成熟的专业投资人，由简单的方法论研究转变和升华为系统理论、哲学思想探索的代表之作。
它的显现，证明了我国一部分优秀的专业投资人的本身蜕变，他们已从纯交易举动迈向实证和理论研究的行列并获得了本质性的成果；同期，也标志着国内期货投资机构进入了新的成长阶段，一个愈加专业、更能为普通投资人树立正确理财观念和建立完善盈利模式的成长阶段。
对期货行业了解较多的人，疑似听到亏钱的总比赚钱多，亏大钱的更比赚大钱的多。于是很多人觉得期货是一个注定输钱的市场，是一个有钱人的博弈场所。诚然该种看法是片面的。
首先，事实上从期货的功能来讲，远非于此。从国家战略角度来看，期货有着商品定价权的功能，以后伴随金融期货的推出，逐渐的还会有货币定价权的功能；从市场运行趋势来讲，期货有着价格发现的功能，形成市场认同的指导价格；从现货或贸易企业运转方面来说，期货更有着本质性的套期保值功能，形成企业运营中控制风险的有力工具；而投机尽管也是期货的功能之一，但在成熟市场，它许多地显现为润滑剂的作用。
其次，我们从期货交易的角度来看，受于具备做多做空双向盈利机制、保证金杠杆功能、T+0交易制度等特点，期货给了投资人许多的策略选择和许多获取高回报的可能，同期通过编制和实施能够追踪市场的交易系统，使高达平稳盈利形成或许。
《期货兵法》这本书，是我看过的为数不多的有关期货实战交易的著作。它是一部告诉投资人如何依据本身的特点，通过系统化地完善操作分析、风险控制、交易实施、心态调整等，给时间和金钱许多的可发挥空间，也给资金安全和连续盈利许多的机会。
中国的投资市场不可避免的要向专业化道路发展，千变万化的市场、眼花缭乱的品种、铺天盖地的信息看似毫无规律。但事实上，市场总有着最本质的因子可以探寻、可以感观，投资市场对有经验的投资人、尤其是专业投资人来看是有迹可循、有规可依的，而只有专业的投资人在这个无穷变幻的市场中更易形成赢家。
期货市场相对股票或其余投资市场来说，是一个愈加专业化的市场，它需要掌握许多的行业和专业知识。中国的期货行业，必然会从911.html">小散非理性投机为主体的市场，逐渐过渡到专业机构为主导的专业投资市场。期货行业私募基金的成长会越来越承受投资人的关注，公募基金的放开也将大势所趋。
《期货兵法》的十三篇主体文章，事实上是对期货投资十三个核心环节的专业理念和交易技巧的归纳，也是作者在多年期货交易实战中的经验归纳。一般来说，大凡成功的投资者，或许都在默默的、或多或少地遵循着这十三篇的投资策略和交易思想。
最后，我要说，《期货兵法》对普通投资人来看是一部可以在细读后操练一番的实战性兵法；对专业投资人来看，则是值得品味、借鉴和参考的投资哲学与交易技法。
新湖期货董事长马文胜作者序
假使你在预期行情，请看《期货兵法》；
假使你觉得自己的预期永远是对的，请把《期货兵法》扔掉；
假使你在自己的预期中损失惨重，请从新捡起《期货兵法》。
是的，《期货兵法》与赚钱相关，与预期无关。
写《期货兵法》其实是个无意中。
进入期货行业是我人生的一次幸运，也是一场劫难。期货是一个看似简单其实复杂，同期又看似复杂其实简单的游戏。
刚进入期货行业时，带着对将来的期待，听着期货公司老总“期货操盘手是太阳底下最光辉的职业”的鼓舞，开始了这场战争。
最早用的是文华财经dos系统，没有鼠标。每天除了拿自己的钱交易、给客户打电话以外，做的最多的事情就是画图了。在一个没有人指导的年代，一切都只能靠自己摸索。画了几年K线图，把1000多张图纸装订好，看着花花绿绿的k线、均线、指标线，后面疑似隐藏着不为人知的大秘密。有时候蓦然发现，某天棉花的日K图和某天豆粕的5分钟线图居然是一模一样的；上证指数反过来看居然和橡胶一模一样……
曾经为了预期行情苦学易经八卦、星象占卜，也曾跟着2亿资金大户测算波浪点位，还曾几次睡觉的时机清晰地梦见第二天的单价。曾经轻狂，以为自己掌握一切，到头来却发现：算得出点位，做不足行情；猜到开头，却猜不足结局。
《期货市场技术面》我读了二三十遍，《日本蜡烛图》、《波浪理论》、《江恩理论》、《混沌理论》等等都读了很多遍。在市场上流行了这么多年的各种投资书籍差不多无一例外地告诉民众“预期”的方法。在我们的思想里面，预期主导了民众多少年？
直到有一天，我发现那位2亿资金的大户，20年来一次都没算错，只在04年末大豆行情上错了一次，结局是从此就销声匿迹。这时，我才知道，我们的方向，彻底错了。
我们根本不能预期明日的行情，而且在期货市场，什么事情都有机会发生：小麦可以有十几个跌停板，豆粕是值得比黄豆贵的，第二天涨停的单价是值得比第一天收盘价低的，橡胶相邻两个月的价差是值得在5000点以上的……
其实，期货在实施其特殊的功能。一切的不确定，冥冥中在一个确定的规则中运行。
期货在中国不算是个非常新鲜的东西。中国人对于期货的热衷，可以上溯到民国期间的“信交风潮”。投机自身是人内心生来就有的偏好，一旦政策宽松起来，期货的生命力将比雨后春笋愈加强盛。股指期货迅速就要到来，我们翘首这个期货时代的来临。
但是，一个新的时代也孕育着新的考验，新的风险。中国的期货市场可预见的动力很大，但当前的行业范围却偏小。专业程度已经远远不能满足理性投资人的要求。研发与实战脱离、利益与盈利脱离、服务与需求脱离。我们见底要供应怎样的理念，来和期货投资人分享？
在中国，期货基金还没有正式出台有关法规，当下的技术服务最多也只能停留在交易诊断和帐户管理的方面上。国内有关实战类的期货书籍更是少之又少。而我们，正要给投资人一个在期货上永续盈利的机会，以及如何得到永续盈利的技巧。
一开始，我们导致将多年的交易心得做些整理，写成简短的十三篇文章。在博客上发表后，很无意中地被大量网站、博客、论坛转载，短短几周时间搜索引擎竟能查到几十万条有关“期货兵法”的信息。应出版社和广大读者要求，我们做了更深一步的分析整理，并结合大批的图表、报告和实战案例来完整阐述“期货兵法 ”的思想体系，并自此形成《期货兵法》一书。
本书既然叫《期货兵法》，自然就是完全以实战作为讲述内容。一切为指导交易服务，为严控风险服务，为平稳盈利服务，为克服人性的弱点服务。
本书思想的三大前提：
一、投资于交易，而非投资于品种
我们信息有限、资金有限、风险承受能力有限，我们做不了更没必要解决市场所谓的“主力”，我们无法清晰地研究交易品种，但是我们可以清晰地研究交易方式，并让交易自身造成出连续平稳且相对高额的回报。
二、只以市场为出发点，忽视本身原因
作为小我，我们没有能力影响市场，我们甚至要避免对市场造成任何影响。在市场面前我们要忘记自我的存在，以市场目前的发生为唯一事实，维持与市场的高度统一。
三、尽力击穿时间和资金的有限
我们想要在尽或许短的时期内赚取尽或许多的收益，就无法简单从事传统意义上的“价值投资”。我们只能运用期货自身的性质和规则，在有限的资金和时间中，谋求不败的模式，谋求“无限”的机会。
