多头宽跨式套利是指同期购入虚值的看多期权和看空期权的策略。
多头宽跨式套利的缺点
多头宽跨式套利的缺点：与多头跨式套利对比，投资人对价格波动的期待更大。无论哪种期权头寸，风险和收益总是对应的，获利的可能大那么要承受的风险也大，获利的可能小则要承受的风险也小。
多头宽跨式套利的分析
建立多头宽跨式套利组合：购入某一特定价格的看多期权，同期购入履约价比该价格低的看空期权。如下图所示，购入履约价为102的看多期权，同期购入履约价为98的看空期权。
与多头跨式套利对比，建立多头宽跨式套利组合的费用要低，或许遭受的最大损失也少。
到期日的盈亏平衡点也有两处："购入的看空期权的履约价-支付的权利金总和"和"购入看多期权的履约价+支付的权利金总和"。
最大损失："支付的权利金总和"多头跨式套利和多头宽跨式套利是两种典型的波动率策略，标的物价格的行情不明朗或预期波动率会放大时可以运用。
例：购入1手履约价为102的看多期权，同期购入1手履约价为98的看空期权，分别支付了权利金2和1。
