金融科技(FinTech)
什么是金融科技
依照国际权威机构金融平稳理事会（FSB）的定义，金融科技是指技术导致的金融创新，它能创造新的模式、业务、流程与产品，既可以包含前端产业也包含后台技术。
金融科技是基于大报告、云计算、人工智能、区块链等一连串技术创新，全面应用于支付清算、借贷融资、财富管理、零售银行、保险、交易结算等六大金融领域，是金融业将来的主流趋势。
狭义的金融科技是指非金融机构运用移动互联网、云计算、大报告等各类能够应用于金融领域的技术重塑传统金融产品、服务与机构组织的创新金融活动。从事金融科技的非金融机构广泛具有低利润率、轻资产、高创新、上范围、易合规的特质。广义的金融科技是指技术创新在金融业务领域的应用。
FinTech 以报告和技术为核心驱使力，正在更改金融行业的生态格局。国际金融平稳理事会于2016年3月第一次公布了有关金融科技的专题数据，其中对“金融科技”执行了初步定义，即金融科技是指技术导致的金融创新，它能创造新的业务模式、应用、流程或产品，进而对金融市场、金融机构或金融服务的供应方式产生巨大影响。
金融科技特质
（一）低利润率
低利润率是金融科技公司的重要特质之一。在平台商业模式下，平台的用户范围务必高达一个特定的关口，才可导致充足力度的网络效应吸引新的用户加入，在网络效应的正向循环作用下，用户范围有希望达到内生性的连续高速上涨，进而致使整个平台能够自行运作与保持，该用户范围门槛被称为“临界数量”。
受于平台在前期需承受较高的沉没成本，如范围庞大的广告营销、用户补助、研发创新等各类“烧钱”，其一般在用户范围击穿临界数量后才可达到大批盈利。同期，受于用户的多边属性，致使平台的各种服务及产品的生命周期都较短，只有平台连续创新，连续“烧钱”，推出新的所谓“爆点”产品，才可形成有效的、连续的用户锁定。所以，金融科技公司必须许多重视资源投入的效率，并非是将考核着重放在企业的收入或盈利水平上，整体上只能保持相当低的利润率。
（二）轻资产
因金融科技公司利润率低，故其只能选择轻资产的范围上涨路径。这里的“轻资产”不仅指金融科技公司只需要很低的固定资产或者固定成本就能展业，还指其成本有关业务范围的边际递减致使其能够以低利润率支持大范围的成长。另一面，也正由于其资产轻，不像传统金融那样“笨重”，致使其战略选择、组织架构、业务发展愈加灵活，易于创新创造。
（三）高创新
金融科技公司在“基因”上继承了互联网公司“不创新则死”，其低利润率和轻资产的特性在客观上也为其营造了易于创新的土壤。他们将各种前沿技术与理念拿到金融领域去试验、试错，迅速迭代产品，急于推出具有损坏性创新的产品，这已经超越了传统金融语义下的金融市场与产品方面的“金融创新”。
（四）上范围
金融科技公司一般启动门槛较低，需要毫不保留地发挥网络效应以得到迅速上涨的能力，而且受于其采取的创新技术致使其业务范围爆炸性上涨但不必付出对应的成本，反而其边际成本在递减，更深一步促使其范围迅速上涨。
值得注意的是，金融科技公司所运用的技术务必是能够支持业务迅速上涨的，哪怕这项技术充足创新，如不能或者需要长时间的培育才可形成迅速上涨的动力，这项技术也不会被金融科技公司接纳，故而金融科技公司的创新本质上是“拿来即用”，是应用方面的资源整合，很少会主动执行基础方面上的创造，所以从观感上让人广泛感觉到所谓的“浮躁”。
（五）易合规
高创新赋予金融科技公司迅速上范围的技术优势，但其资产轻，抵御风险的能力弱，如何在创新收益与合规成本之间权衡是金融科技公司务必面对的。很显著，通过技术创新满足合规要求，便利监管进而减弱法律合规与风险管理的成本是金融科技公司的不二选择；也就是说，好的金融科技公司不只有业务上涨的技术优势，还应有易于监管合规的技术优势而且该种技术也能够边际递减合规管理的成本。合规不再源自金融机构的外部约束阻力，而是真正内生化为金融机构的成长活力，这会是金融科技所作出的巨大制度创新。
FinTech的快速发展，作为新兴行业，其业务类型和盈利模式十分多样化，并呈现出高度细分且相互交叉的特点。当前纵观金融科技的本质，FinTech业务呈现出以“脱媒”(dis-intermediation)、“去中心化”(decentralization)和“定制化”(customization)为首要特质。在我国金融科技公司迅猛发展的基础上，总的来说，金融科技首要包含互联网和移动支付、网络信贷、智能金融理财服务以及区块链技术等四个部分。
金融科技内容
1、互联网和移动支付。
在移动支付上，我国在这一领域优势显著。从2011年推出第三方互联网支付以来，我国的互联网支付交易范围迅速扩张。2014年第三方移动支付交易范围高达59924.7亿元，较2013年上涨391.3%。移动支付丰富了支付场景，形成继银行卡、现金外最常运用的支付工具。各国不同程度的实践显示，基于互联网平台的第三方支付的商业模式和技术已经比较清晰。总的来说，能大大提升支付效率和便利，有效补充现有金融体系的服务功能，也能助推现有金融体系更深一步提升本身效率，所以，对其作用大都持正面肯定立场。
当前互联网移动支付的首要创新领域首要包含：1。信息安全技术：生物测定学(如指纹、虹膜、人脸)，图像识别，标记化;支付、清算的实时性协议;综合类支付服务，如电子钱包;跨境支付平台等。
2、网络信贷。
网络信贷是金融服务行业的一部分，它利用投资资金和报告驱使的在线平台将资金直接或间接地借给用户和小企业。网络借贷最初的呈现形式是P2P。伴随产品和商业模式的成长，网贷平台基础已经扩大至机构投资人、对冲基金和金融机构。相应地，我们称这些公司为“网贷平台”。 网贷公司首要分为两种基本的商业模式：
直接借贷，一般称为资产负债表网贷，这类平台发行贷款，并持有贷款作为公司投资管理的一部分； 平台借贷(相似中国的P2N模式)，这类平台与发放贷款的存款性金融机构合作，它们买入这些贷款，然后将整笔贷款卖给投资人，或者通过发行证券产品(比如会员偿付支持票据)的方式转售给投资人。当前网络信贷业务的创新领域首要包含：
提高传统银行经营效率和服务质量； 信贷融资途径的“脱媒”和虚拟化; 信用评估的大报告分析。3、智能金融理财服务。
智能金融理财服务上，金融科技的作用首要体当下对信息收集、处理的更深一步系统化、智能化和自动化趋势，这既包含前台投资决策，也包含中后台的风险管理和经营管理。与传统投顾对比，智能投顾将充分体现互联网技术的优势，如减弱投资理财成本、分散投资风险、预期黑天鹅事件风险等。一面，传统投资机构开始引入大报告因子和人工智能算法来提高投资决策，尤其是量化投资决策的有效性和精准性;另一面，以“智能投资顾问”为方向的科技公司，设计供应基于网络的智能化投资咨询平台，改观零售投资人的信息不对称困难。所以，无论是科技公司、互联网金融平台、券商依旧投资机构，都在对智能投顾创新业务布局。
当前智能金融理财服务业务的创新领域首要包含：
人工智能算法在投资决策中的运用; 大报告和自动化技术在信息搜集、处理中的应用; 人机交互技术在确定投资目标和风险控制过程中的应用; 云计算等在提高运用管理和风险管理中的应用。4、区块链。
对于区块链技术，当前各界广泛觉得，这是一项未知性最大，但属于根本性、颠覆性的技术，具有分布式、免信任、时间戳、加密和智能合约等特质。对其或许导致的影响和考验，冲突也较大。区块链技术在金融领域一旦技术成熟和被全面采取的话，则或许会彻底更改现有金融体系结构和基础设施。这就是为何尽管区块链技术在发展和应用过程中仍面对诸多未知性和技术考验，但该技术已形成世界金融创新领域最受关注的话题，承受各国监管当局和金融机构高度关注的重要原因。