保险资金运用

什么是保险资金运用

保险资金运用是指保险企业在组织经济弥补过程中，将积聚的保险基金的临时闲置部分，用于融资或投资，使资金升值的活动。为经济建设直接供应资金，同期加强保险企业运营的动力，扩大保险承保和偿付能力，减弱保险费率，以更好地服务于被保险人。

保险资金运用的必要性

（一）保险资金运用最根本的原因是由资金(资本)自身属性决定。

资本只有在运动中才可升值。保险企业将临时闲置的资金加以运用，以增长利润，这是资本本身的内在要求。

（二）保险资金运用是由保险业务本身性质决定。

保险基金受于将来的弥补和给付，是货币形态的。在商品经济条件下，存在着通胀困难。假使保险基金不能正常运用，不仅无法获得收益，连保值都难保证，势必影响保险人经济弥补职能的实行。

（三）保险资金运用是市场竞争的必然结果。

保险市场竞争激烈，往往显现承保能力过剩，承保利润下滑。保险人转向注重从保险资金运用中获得收益，争取投资利润。保险资金运用的结果，使保险人得到了平均利润，而被保险人也以低费率形式享承受保险资金运用的收益。

保险资金运用的原则

（一）安全性。安全性原则是保险资金运用的首要原则。由于保险基金是保险人对全体被保险人的负债。从数量向上瞧，保险基金总量应与将来损失赔偿和保险给付的总量统一，若不能安全返还，必将影响保险企业的经济弥补能力。为保证保险资金运用的安全，保险人一定要解决好投资预期，选择安全性较高的投资项目，以小额、短时间、形式多样化来分散风险，增长投资的安全性。

（二）收益性。保险资金运用的首要目的就是盈利。盈利能给保险人导致企业效益，加强保险企业的偿付能力。这就要求保险资金运用中选择高效益的投资项目，在一定风险限度内力求达到收益最大化。

（三）流动性。保险具有经济弥补的功能，保险事故的发生又具有随机性特点，这就要求保险资金运用维持充足的流动性，以便随时满足保险赔偿和给付的需要。保险人应依据不同业务对资金运用流动性的不同要求，选择恰当的投资项目。

以上三原则相互联系，相互制衡。其中收益性是首要目的，而安全性、流动性是资金运用盈利的基础。稳健的资金运用，应当首先保证资金的安全性和流动性，在此基础上付出追求资金运用的收益性。

保险资金运用的形式

（一）债券。债券是国家或企业信用的一种形式。按发行者不同分为公债和公司债。保险企业可针对不同业务的特点，投资于长期债券和短时间债券。

（二）股票。股票一般分为普通股和优先股。优先股同期具有债券和普通股的特点，有固定的收益率，风险比普通股小，较适合保险投资。

（三）不动产。不动产投资在各国保险业中非常广泛。优点是便于对资产项目执行管理和控制，且盈利性和安全性较好，但流动性差，故各国保险法对其严加制约。

（四）贷款。保险人发放的贷款一般为抵押放款，即以不动产、有价证券或寿险保单为抵押的放款，安全性较好。

各国对资金运用的管理都比较严格，我国《保险法》对此也有相应的法律规定

可运用保险资金的组成

（一）组成。保险企业可用来投资的资金有

1．资本金

2．各种准备金

3．其余资金

（二）运用。